一文看懂美国联邦资本利得税

　　在美国长期生活、投资或配置全球资产，资本利得税(Capital Gains Tax)几乎是每一位移民家庭都绕不开的话题。

　　很多客户在卖股票、基金、房产，甚至进行家族资产重组时，才发现：“原来不是赚了多少钱，而是要交多少税。”

　　1、什么是资本利得税?

　　资本利得，是指你出售资产时，出售价−原始成本=所得增值部分

　　常见涉及资产包括：

　　• 股票、基金、债券

　　• 投资房产

　　• 企业股权

　　• 部分长期持有的金融资产

　　在美国，资本利得税最基础的区分标准是资产的持有时间是否超过一年;超过一年的，才有资格适用长期资本利得的优惠税率。但最终税率仍取决于个人收入水平、是否适用附加税以及州税等因素。

　　2、短期资本利得：

　　税率相对较高的一类

　　什么是短期资本利得?

　　• 持有不满 1 年的资产出售所得

　　• 例如：短炒股票、短期买卖资产

　　税率规则：

　　短期资本利得不享受任何优惠税率，直接并入普通收入，按个人所得税税率征税

　　目前联邦普通所得税税率区间为：10%-37%

　　换句话说：如果您是高收入者，短期投资收益，很可能被直接按37%征税。

　　3、长期资本利得：

　　美国最重要的“税收优惠区”

　　什么是长期资本利得?

　　• 持有超过1年后出售资产

　　• 这是美国鼓励长期投资、长期持有的核心制度设计

　　对很多移民家庭来说：是否“跨过一年”出售资产，税率可能直接从 37% 降到 15% 或 20%。

　　4、高收入人群需特别注意：

　　3.8% 的“隐形税”

　　除了上述资本利得税率外，美国还有一项经常被忽视、但影响很大的附加税：

　　净投资收入税(NIIT)

　　• 税率：3.8%

　　• 适用于：

　　• 高收入个人 / 家庭

　　• 净投资收入(包括资本利得)

　　这意味着：对于部分高净值家庭，长期资本利得的“真实联邦税负”可能是：20% + 3.8% = 23.8%

　　5、并非所有资产

　　都适用“15% / 20%”

　　需要特别提醒的是：收藏品(艺术品、古董、部分贵金属)等，或者部分特殊资产，可能适用最高28%的联邦资本利得税率。

　　资产类型不同，税务逻辑完全不同，不能一概而论。

　　6、为什么“移民家庭”

　　更需要关注资本利得税?

　　对世贸通长期服务的客户而言，常见场景包括：

　　• 卖掉美国或海外房产

　　• 调整股票/基金组合

　　• 家族资产从个人名下转向信托或公司

　　• 为子女、下一代做长期资产布局

　　资本利得税不是一个“算账问题”，而是一个：时间×身份×架构×法律×税务的系统性规划问题

　　7、一个重要提醒

　　同样是卖一套房、卖一笔股票：

　　有的人交15%，

　　有的人交23.8%，

　　有的人甚至通过结构设计，合法延后或优化税负。

　　差别，往往在于是否提前规划。

　　如果您正在或即将涉及：

　　• 家族长期规划

　　• 移民身份与税务身份协同设计

　　可结合自身情况，进一步了解相关税务与法律规则。如有需要，亦可联系世贸通集团，我们将协同美国本地专业团队，为您提供更稳妥、更长期的整体规划建议。

　　详询中国内地：400-138-2929，中国香港客服中心：(852)2802 8798

　　免责声明：1.本文仅为一般性信息分享，不构成任何税务、法律或投资建议。2.美国税法复杂，且会因个人收入水平、资产类型、申报身份及年度政策变化而有所不同。3.任何具体决策前，请务必咨询专业税务师、律师或合规顾问。

投资有风险，以上信息供参考。