一文看懂美國聯邦資本利得稅

　　在美國長期生活、投資或配置全球資產，資本利得稅(Capital Gains Tax)幾乎是每一位移民家庭都繞不開的話題。

　　很多客戶在賣股票、基金、房產，甚至進行家族資產重組時，才發現：「原來不是賺了多少錢，而是要交多少稅。」

　　1、什麼是資本利得稅?

　　資本利得，是指你出售資產時，出售價−原始成本=所得增值部分

　　常見涉及資產包括：

　　• 股票、基金、債券

　　• 投資房產

　　• 企業股權

　　• 部分長期持有的金融資產

　　在美國，資本利得稅最基礎的區分標準是資產的持有時間是否超過一年;超過一年的，才有資格適用長期資本利得的優惠稅率。但最終稅率仍取決於個人收入水平、是否適用附加稅以及州稅等因素。

　　2、短期資本利得：

　　稅率相對較高的一類

　　什麼是短期資本利得?

　　• 持有不滿 1 年的資產出售所得

　　• 例如：短炒股票、短期買賣資產

　　稅率規則：

　　短期資本利得不享受任何優惠稅率，直接併入普通收入，按個人所得稅稅率徵稅

　　目前聯邦普通所得稅稅率區間為：10%-37%

　　換句話說：如果您是高收入者，短期投資收益，很可能被直接按37%徵稅。

　　3、長期資本利得：

　　美國最重要的「稅收優惠區」

　　什麼是長期資本利得?

　　• 持有超過1年後出售資產

　　• 這是美國鼓勵長期投資、長期持有的核心制度設計

　　對很多移民家庭來說：是否「跨過一年」出售資產，稅率可能直接從 37% 降到 15% 或 20%。

　　4、高收入人群需特別注意：

　　3.8% 的「隱形稅」

　　除了上述資本利得稅率外，美國還有一項經常被忽視、但影響很大的附加稅：

　　淨投資收入稅(NIIT)

　　• 稅率：3.8%

　　• 適用於：

　　• 高收入個人 / 家庭

　　• 淨投資收入(包括資本利得)

　　這意味着：對於部分高淨值家庭，長期資本利得的「真實聯邦稅負」可能是：20% + 3.8% = 23.8%

　　5、並非所有資產

　　都適用「15% / 20%」

　　需要特別提醒的是：收藏品(藝術品、古董、部分貴金屬)等，或者部分特殊資產，可能適用最高28%的聯邦資本利得稅率。

　　資產類型不同，稅務邏輯完全不同，不能一概而論。

　　6、為什麼「移民家庭」

　　更需要關注資本利得稅?

　　對世貿通長期服務的客戶而言，常見場景包括：

　　• 賣掉美國或海外房產

　　• 調整股票/基金組合

　　• 家族資產從個人名下轉向信託或公司

　　• 為子女、下一代做長期資產佈局

　　資本利得稅不是一個「算賬問題」，而是一個：時間×身份×架構×法律×稅務的系統性規劃問題

　　7、一個重要提醒

　　同樣是賣一套房、賣一筆股票：

　　有的人交15%，

　　有的人交23.8%，

　　有的人甚至通過結構設計，合法延後或優化稅負。

　　差別，往往在於是否提前規劃。

　　如果您正在或即將涉及：

　　• 家族長期規劃

　　• 移民身份與稅務身份協同設計

　　可結合自身情況，進一步了解相關稅務與法律規則。如有需要，亦可聯繫世貿通集團，我們將協同美國本地專業團隊，為您提供更穩妥、更長期的整體規劃建議。

　　詳詢中國內地：400-138-2929，中國香港客服中心：(852)2802 8798

　　免責聲明：1.本文僅為一般性信息分享，不構成任何稅務、法律或投資建議。2.美國稅法複雜，且會因個人收入水平、資產類型、申報身份及年度政策變化而有所不同。3.任何具體決策前，請務必諮詢專業稅務師、律師或合規顧問。